Trends im Edelstahlmarkt - Dezember 2023
In der Edelstahlindustrie ist das Jahr 2023 durch erhebliche Preisrückgänge und Marktvolatilität gekennzeichnet, die durch die Auswirkungen des schwachen deutschen Marktes auf Europa noch verstärkt werden. Zum Jahresende hin halten sich die Kunden zudem mit der Bevorratung von Materialien zurück, die bis zum Jahresende nicht verbraucht werden, was zu der allgemeinen Unsicherheit auf dem Markt beiträgt. Für das Jahr 2024 erwarten wir einen Marktaufschwung und werden unseren Kunden weiterhin einen wertvollen und umfassenden Service bieten. Das Jahr 2024 ist für Damstahl von großer Bedeutung, da sich unsere Bauprojekte konkretisieren, was uns die Möglichkeit gibt, unsere Produktpalette zu diversifizieren und unsere Lieferfähigkeit weiter zu verbessern.
Allgemeine Marktentwicklung
Der Markt für rostfreien Stahl ist definitiv einzigartig, wie Sie als Leser vielleicht selbst wissen. Derzeit ist der Markt eher ruhig, vor allem aufgrund der anhaltenden Schwäche des deutschen Marktes, der der Haupttreiber in Europa ist, und da wir uns dem Jahresende nähern, werden die Kunden kein Material auf Lager legen, das in diesem Jahr nicht mehr gebraucht wird. Es wird auch erwartet, dass der regelmäßig schwache Dezember im Vergleich zu den letzten Jahren noch ruhiger sein wird. Der deutsche Verband VDMA meldet, dass Deutschland im Vergleich zu 2022 einen Index von 80 aufweist, aber auf der anderen Seite zeigt der PMI (Einkaufsmanagerindex) in Deutschland eine starke Entwicklung in Richtung 42,3 Punkte, ausgehend von einem Tiefstand von 38,8 Punkten im Juli 2023.
CBAM immer noch nicht funktionsfähig
Als Importeur von Waren aus dem Ausland sind wir sehr an den CBAM-Diskussionen beteiligt. Ein Mechanismus zum Schutz der Europäischen Union vor Importen mit hohem Schadstoffausstoß ist etwas, das man unbedingt unterstützen sollte, aber die Art und Weise, wie es bisher gehandhabt wird, bereitet uns als Unternehmen Probleme. Als Endverbraucher werden Sie von dem komplizierten Mechanismus nicht betroffen sein, aber natürlich würden die Preise für asiatisches Material nach der Einführung steigen.
Am 17. August hat die Europäische Kommission die endgültige Verordnung zur CBAM-Initiative fertiggestellt, die am 1. Oktober 2023 mit einer Berichtsphase beginnt und am 1. Januar 2026 in die vollständige Umsetzung übergeht. CBAM (Carbon Border Adjustment Mechanism) ist einer der wichtigsten Bausteine der europäischen Umweltagenda und zielt auf einen Ausgleich für Produkte ab, die aus Ländern mit weniger Beschränkungen für CO2-Emissionen importiert werden. Die betroffenen Produkte sind Stahl, Aluminium, Strom, Zement und Düngemittel.
Nach der Teilnahme an mehreren Webinaren über das Verfahren der CBAM ab dem nächsten Jahr gibt es kein Licht am Ende des Tunnels, d. h. die Website für die Berichterstattung funktioniert immer noch nicht, und wir wissen immer noch nicht, wo und wie wir die erforderlichen Informationen melden sollen. Ein Problem ist die Auswertung der eingegebenen Daten: Wer hat die Kontrolle darüber und stellt sicher, dass die gemeldeten CO2-Daten validiert sind?
Preisentwicklung
Nickel (LME 3 Monate)
Während des gesamten Jahres 2023 hat sich der Nickelpreis sehr seltsam verhalten. Lag der Preis im September noch bei 19.500 $/to., so ist er nun stark auf 15.500 $/to. gefallen, was bedeutet, dass Nickel im Vergleich zum Jahresbeginn 2023 an der LME 50% seines Wertes verloren hat und ein Zweijahrestief erreicht hat. Einen Ausblick auf diesen Rohstoff zu geben ist nahezu unmöglich - es gibt verschiedene Gerüchte über ein Exportverbot aus Indonesien oder eine reduzierte Produktion von Nickel in Indonesien, um die Nickelreserven für kommende Generationen sicherzustellen. Auch die Gespräche über EV-Batterien halten an. All diese Faktoren könnten einen Einfluss auf den Nickelpreis haben, aber wann und wie stark, ist derzeit nicht absehbar. Mintec erwartet jedoch einen starken Anstieg auf ein Niveau zwischen 20 - 25.000 $ in Kürze.
Chrom
Anfang Oktober wurde die Chrom-Notierung für Q4/2023 veröffentlicht und zeigt mit 1,53 $/lb. einen leichten Anstieg, aber eher eine Stabilisierung des Preises. Der Einfluss des chinesischen Marktes ist bis 2023 deutlich größer geworden. Nach wie vor verfügt Südafrika über die größten Chromreserven, aber aufgrund der schlechten Infrastruktur im Lande kann weniger davon in Ferrochrom umgewandelt werden.
Ferromolybdän
Ähnlich wie Nickel hat auch Ferromolybdän im Jahr 2023 massiv an Wert verloren. Zu Beginn des Jahres mit einem Preis von 64.150 $/to. und einem Höchststand im Februar mit rund 105.500 $/to. ist der Preis für dieses Material nun auf 42.000 $/to. gefallen, was einen Rückgang von ca. 35% gegenüber Januar bedeutet. Das derzeitige Preisniveau kann als stabiles und kontinuierliches Preisniveau angesehen werden.
Schrott
Die Schrottpreise bleiben im Moment recht stabil und liegen bei 1.280 €/to. (V2A). Da die Produktion und der Verbrauch von Edelstahl insgesamt auf einem niedrigen Aktivitätsniveau liegen, halten sich Angebot und Nachfrage nach Schrott im Moment die Waage. Es wird interessant sein, die Entwicklung ab 2024 zu beobachten, da die Green-Agenda nur mit einer Erhöhung des Schrottanteils in der Edelstahlproduktion umgesetzt werden kann.
Die stabilen Schrottpreise sind auch der Grund dafür, dass die Preise aufgrund des niedrigeren Nickelpreises nicht sinken, da 85 % der EU-Produktion von rostfreiem Stahl auf Schrott basiert.
Energiekosten
Für Erdgas wurde ein Anstieg im 4. Quartal mit einem Höchststand zum Jahresende prognostiziert, aber bisher sind die Preise stabil oder nur leicht gestiegen. Die europäische Nachfrage war aufgrund des milden Herbstwetters auf dem gesamten Kontinent recht gering. Darüber hinaus sind die europäischen Lagerbestände fast voll, was bisher einmalig ist. Streiks in australischen LNG-Exportanlagen und der Konflikt in Israel haben zu einer gewissen Marktvolatilität geführt, doch scheint das Versorgungsrisiko vorerst eingedämmt zu sein.
Elektrizität
Auch hier haben wir für das 4. Quartal einen saisonalen Anstieg erwartet. Die Preise sind schon länger schwächer als erwartet, und der Höchststand zum Jahresende ist noch nicht erreicht. Steigende Kosten dürften die Strompreise infolge des saisonalen Drucks nach oben treiben. Gleichzeitig sehen wir keine Entwicklung bei den Energiezuschlägen, die von den Fabriken erhoben werden.
Transport
Die Aktivitäten der Spediteure sind generell geringer als zur gleichen Zeit des letzten Jahres. Es gibt freie Kapazitäten für uns Transportkäufer. Natürlich befinden wir uns mitten in der Hochsaison für Sendungen, die im Zusammenhang mit den Feiertagen und nach einem Black Friday-Wochenende bewegt werden müssen, so dass es von Woche zu Woche Schwankungen geben kann. Die deutsche Erhöhung der MAUT wirkt sich deutlich preissteigernd aus, was sich sicherlich auch auf das Stahlgeschäft auswirken wird.
Straßentransport
Die Branche befasst sich nach wie vor mit dem künftigen Fahrermangel, der das Angebot erneut beeinträchtigen könnte. Es scheiden mehr Fahrer aus dem Beruf aus als eintreten. Derzeit sind 5 % der Fahrer unter 25 Jahre alt, und mehr als 40 % sind über 55 Jahre alt und auf dem Weg in den Ruhestand. Die Branche versucht mit neuen Maßnahmen, Menschen für diesen Sektor zu gewinnen. Außerdem wechseln die Fahrer im Laufe der Zeit von einem Wirtschaftszweig zum anderen, da sich die Bedingungen in den einzelnen Branchen ändern, z. B. im Baugewerbe, das leider eine geringere Aktivität aufweist.
Die neue zusätzliche deutsche MAUT, oder besser gesagt CO2-Emissionssteuer für Lkw, ist nun vom 1.12. bis 2023 Realität. Deutschland ist ein großer Markt für die meisten von uns, und die Auswirkungen sind auf alle Exporte / Importe Deutschland, für Waren im Transit in Deutschland, und natürlich für Cross-Trade. Die Erhöhung wird auf ca. 83% berechnet (Quelle: BWS).
Seefracht
Das ETS (Emissionshandelssystem) tritt am 1.1.2024 in Kraft. Dabei handelt es sich um eine CO2-Emissionssteuer für die Seefracht. Sie gilt sowohl für die Fähren von/nach dem Vereinigten Königreich, Norwegen, Schweden und Finnland als auch für den gesamten Überseefrachtverkehr. Die Umsetzung erfolgt schrittweise bis zum Jahr 2026, wenn 100 % der dokumentierten CO2-Emissionen angerechnet werden. Derzeit ist sich die Branche noch nicht einig, wie die Berechnung erfolgen soll, und daher sind die tatsächlichen Kosten pro TEU noch nicht bekannt.
Die zusätzliche deutsche MAUT kommt auch hier zum Tragen, und zwar für Container, die nach/von Hamburg/Bremerhaven gefahren werden müssen.
Auf dem Überseemarkt ist die Nachfrage generell weiter rückläufig und die Reedereien sind daher nicht in der Lage, ihre Schiffe in Europa zu füllen. Dies führt zu mehreren gestrichenen Abfahrten und/oder Routenänderungen, die wiederum die Pünktlichkeit der Schiffe 3 bis 5 Tage beeinträchtigen. Die Importe Europas stagnieren seit 2019 weitgehend, die Exporte sind um 10 % zurückgegangen. Das Frachtaufkommen ist daher auf einem Minimum, und da jetzt viele neue große Schiffe vom Stapel laufen, ist auch 2024 noch mit Überkapazitäten zu rechnen, weshalb die Preise im 1. Quartal 2024 voraussichtlich weiter unter Druck stehen werden - (Quelle: SCFI - Lars Jensen).
Nachrichten nach Produktgruppen
Rundstahl
Aufgrund der insgesamt geringen Marktaktivität ist die Verfügbarkeit von Rundstahl / Stabstahl sowohl aus der EU als auch aus Indien stabil und die Lieferzeiten sind kurz im Vergleich zu 2022. Im Laufe des Jahres war die Situation recht ähnlich und es gab keine Bereiche, in denen es zu Engpässen kam. Darüber hinaus ist festzustellen, dass die Kapazitäten in Indien zu hoch sind, was bedeutet, dass die Werke, die dem allgemeinen Verhalten der EU, in 2023 mehr Mengen nach Indien zu verlagern, gefolgt sind, ihre Kapazitäten nun erhöht haben, da der Markt in der EU gesättigt ist und es derzeit keinen Raum für weiteres Wachstum gibt.
Hinzu kommt, dass die Schutzmaßnahmen Ende Juni 2024 auslaufen sollen, ohne dass eine neue Maßnahme, die auf die Schutzmaßnahmen folgen könnte, bereits bekannt ist, da die EU die Schutzmaßnahmen nicht weiter verlängern darf.
Rohre
Die Versorgungslage bei Rohren hat sich seit unseren letzten "Markttrends" nicht wesentlich verändert. Die Gesamtverfügbarkeit ist immer noch gut und die Lieferzeiten sind aufgrund der geringeren Marktaktivität noch zuverlässiger geworden. Aber wir sehen immer noch mehrere Segmente mit hoher Aktivität, wie z.B. Pharma, sowie Wasser und Abwasser, so dass wir für die Highrunner in diesen Segmenten immer noch gut vorausplanen müssen.
Fittings und Flansche
Die Preise und die Verfügbarkeit für diese Produkte sind seit März 2023 relativ stabil geblieben. Jetzt im November können wir zum ersten Mal seit Monaten einen leichten Aufwärtstrend bei diesen Produkten feststellen.
Bleche
Die Verzögerungen bei einigen Werken, die wir nach den Sommerferien erlebt haben, sind nun vorbei und wir sehen eine sehr stabile Versorgungslage. Obwohl die Lagerbestände in den letzten Monaten gesunken sind, sind die Käufer angesichts der derzeitigen Marktunsicherheit weiterhin zurückhaltend mit dem Aufbau ihrer Lagerbestände. Daher erwägen einige europäische Werke, ihre geplante Wartungsperiode aufgrund der geringen Nachfrage zu verlängern.
Die Umgehungsuntersuchung der Europäischen Kommission in Bezug auf kaltgewalzte Flacherzeugnisse aus rostfreiem Stahl mit Ursprung in Indonesien hat sich deutlich auf den internationalen Handel ausgewirkt, und die Einfuhren in die EU sind erheblich zurückgegangen.
Nachhaltigkeit
Wir haben sehr gute Nachrichten von unserem strategischen Partner Ugitech (FR) bezüglich der Nachhaltigkeitsagenda erhalten. Ugitech hat eine vollständige LCA-Analyse (Lebenszyklusanalyse) seiner Produkte im Stabstahl-Bereich für mehrere Sorten durchgeführt. Die LCA-Analyse verfolgt den CO2-Verbrauch in den verschiedenen Produktionsschritten, um ein viel besseres Verständnis für die verschiedenen Produktlinien zu erhalten. Sie ist daher viel detaillierter als die bloße Berichterstattung über den CO2-Fußabdruck des gesamten Werks und sollte für alle Hersteller der Weg in die Zukunft sein
Fazit
Das Jahr 2023 ist für die Edelstahlindustrie ein ganz besonderes Jahr. Ein enormer Preisverfall in Kombination mit einem schwachen Markt macht das Geschäft extrem schwer vorhersehbar.
Für 2024 erwarten und hoffen wir auf eine Belebung des Marktes und wir sind bereit, alle unsere Kunden mit gutem Service und einer stabilen Leistung von unserer Seite zu bedienen. Das Jahr 2024 wird für Damstahl ein ganz besonderes Jahr sein, in dem unsere Bauprojekte Realität werden und wir uns auf alle zukünftigen Herausforderungen vorbereite.
Jan Knaak
+49 2173 797207
jkn@damstahl.com
THREE-TIME WINNER OF E-COMMERCE AWARD 2023
